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华夏基金赚钱也烦恼老基金规模不增反降金 [复制链接]

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来源:电鳗快报

《电鳗快报》文/高伟

3月20日,中信证券陆续披露年年报,与此同时,其参股62.20%股权的华夏基金盈利情况也浮出水面。当人们羡慕这家基金公司太能赚钱时,《电鳗快报》却注意到,华夏基金近年也有新的烦恼。

中信证券年年报称,截至年12月31日,华夏基金本部管理资产规模为人民币.16亿元。其中,公募基金管理规模人民币.55亿元,偏股型基金规模人民币.83亿元(含偏股型QDII基金),行业排名第二;机构及国际业务资产管理规模人民币.57亿元,机构业务规模保持行业前列。截至报告期末,华夏基金总资产万元,净资产人民币万元;年实现营业收入万元,利润总额万元,净利润万元。

“年,华夏基金将坚持以投资业绩为核心,进一步完善资产配置框架;精准挖掘市场需求,创新产品设计,强化指数龙头优势;持续优化养老金产品布局,对接跨境资产配置需求,增强公司养老业务和海外业务的品牌影响力,并不断提高金融科技赋能水平,进一步提升综合竞争优势。”中信证券如是披露。

实际上,华夏基金以39.77亿元的营收和12.01亿元的净利排在已披露数据的基金公司首位。这确实然过不少基金公司可望而不可及。但《电鳗快报》注意到,华夏基金已经高处不胜寒,尤其是李一梅时代资管规模增长缓慢。

《电鳗快报》注意到,年5月19日早晨,华夏基金发布公告称,李一梅于5月18日起正式出任华夏基金总经理,成为继范勇宏、滕天鸣、汤晓东之后,华夏基金的第四位总舵主,也是唯一一位女舵主。来自同花顺iFinD的数据显示,年第2季末,华夏基金总资产净值.92亿元;但年第3季末,华夏基金总资产净值下降.59亿元至.33亿元,降幅为4.78%;年第4季末,华夏基金总资产净值.63亿元,仅回升.30亿元,环比增幅为3.50%;年第1季末,华夏基金总资产净值出现较大回升,当季度增长.28亿元至.91亿元,环比增幅为12.75%;但好景不长,年第2季末,华夏基金总资产净值再度下降.05亿元至.86亿元,环比降幅为4.04%;直到年第3季末,华夏基金总资产净值仍未突破亿元,仅.66亿元,环比增长仅1.14%;年第4季末,华夏基金总资产净值有明显增长,为.44亿元。

换句话说,在李一梅上任一年里,华夏基金资管规模由年2季度末的.92亿元增至年2季度末的.86亿元,一年增幅仅仅6.6%。

仔细观察,李一梅时代,华夏基金重点发展了股票型基金和债券型基金,两类基金规模在年2季度末分别为.86亿元、.71亿元;市值年末,两类基金规模分别为.39亿元、.06亿元,分别增长了77.63%、.82%。而其余类型基金规模基本止步不前,有的甚至不增反减。比如华夏基金旗下的货币基金则由.70亿元锐减至.05亿元,降幅为21.87%。

“实际上,华夏基金基金数量在年2季度末为只,时至去年年底基金数量增至只,一年半时间新基金多达近50只。假若没有新基金,华夏基金的规模能否维持目前的排名,不得而知。”北京一基金分析师对此表示。我们注意到,华夏基金旗下的次新基金央企改革基金、华夏配售去年底规模分别为.61亿元、.10亿元;次新基金5GETF、华夏中债1-3年*金债指数A、华夏恒益18个月定开债券规模也分别达76.77亿元、66.04亿元、62.24亿元。

《电鳗快报》进一步统计发现,剔除新成立的基金后,华夏旗下的只可比基金,在年2季度末资产规模为.68亿元,时至去年年底资产规模为.94亿元,李一梅时代,老基金规模实际下降了1.92%。

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